江枫(fēng )和移花宫的花月奴私奔，在路上诞生一对双(shuāng )胞胎，单恋江枫的邀月宫主杀了二人，抢走一个婴儿花无缺（谢霆锋(fēng ) 饰）。燕南天抱着另一个孩子小鱼儿（张卫健 饰）逃至恶魔岛。十八年后，在移花(huā )宫长大的(de )花无缺，对两位宫主唯令是从；而在恶魔岛十大恶人庇护下成人的小鱼儿精灵机智。武林盟主铁(tiě )如云突然失踪，江别鹤（王伯昭 饰）在黄山召开盟主选举大(dà )会。小鱼儿为了身世之谜出岛；花无缺奉师命清理武林(lín )门派；铁如云之女铁心兰（范冰冰 饰）追踪父亲也来到黄山，三人不期而遇。心兰与花无缺一见(jiàn )钟情。而小鱼儿为救心兰，独身(shēn )混入慕容府偷取“火灵芝”，邂逅了慕容爱(ài )女小仙女（柏(bǎi )雪 饰） 。东厂头目刘喜害死铁如云，栽赃于慕容并(bìng )掳走小仙女，利用其灵气，修炼“吸功大法”。面(miàn )对小仙女(nǚ )的惨死，小鱼(yú )儿悲痛欲(yù )绝，误闯毒王群英会，性命难保。鬼医之女苏樱（袁泉 饰）挺身救出小鱼儿，并以身相许……